Dati operativi e risultati economici e patrimoniali dell’esercizio
Area Industriale Infrastrutture Energetiche
| Dati operativi | U.M. | 2018 | 2017 | Variazione | Var. % |
| Energia Prodotta (idro + termo) | GWh | 540 | 414 | 126 | 30,5 % |
| Energia Prodotta (fotovoltaico) | GWh | 10 | 12 | (2) | (16,4 %) |
| Energia Elettrica distribuita | GWh | 9.792 | 10.040 | (248) | (2,5 %) |
| TEE venduti/annullati | Nr. | 148.557 | 145.754 | 2.803 | 1,9 % |
| Nr. Clienti | N/000 | 1.629 | 1.626 | 3 | 0,2 % |
| Km di Rete | Km | 30.704 | 30.344 | 360 | 1,2 % |
| Risultati economici e patrimoniali (€ milioni) | 31/12/18 | 31/12/17 | Variazione | Variazione % |
| Ricavi | 687,2 | 659,1 | 28,1 | 4,3 % |
| Costi | 326,5 | 326,1 | 0,4 | 0,1 % |
| Margine operativo lordo (EBITDA) | 360,7 | 333,1 | 27,6 | 8,3 % |
| Risultato operativo (EBIT) | 198,8 | 167,8 | 31,0 | 18,5 % |
| Dipendenti medi (n.) | 1.387 | 1.366 | 21 | 1,6 % |
| Investimenti | 238,3 | 209,4 | 28,9 | 13,8 % |
| Indebitamento finanziario netto | 1.121,9 | 1.036,6 | 85,2 | 8,2 % |
| Margine Operativo Lordo (EBITDA) (€ milioni) | 2018 | 2017 | Variazione | Variazione % |
| Margine operativo lordo Area Infrastrutture Energetiche | 360,7 | 333,1 | 27,6 | 8,3 % |
| Margine operativo lordo GRUPPO | 933,2 | 840,0 | 93,3 | 11,1 % |
| Peso percentuale | 38,7 % | 39,7 % | (1,0 p.p.) |
L’EBITDA al 31 Dicembre 2018 si è attestato a € 360,7 milioni e registra un incremento di €27,6 milioni rispetto al 31 Dicembre 2017.
Tale variazione è imputabile in via prevalente alla società areti (+ € 29,8 milioni) in conseguenza degli aggiornamenti tariffari annui nel perimetro del quinto ciclo regolatorio (effetto variazione tariffe tra i due periodi posti a confronto) come da delibera ARERA n. 175/2018/R/eel del 29 Marzo 2018. Con riferimento al bilancio energetico, al 31 Dicembre 2018 areti ha immesso in rete 9.792 GWh in linea rispetto a quanto immesso nel 2017.
L’EBITDA del ramo dellapubblica illuminazione è negativo per € 5,4 milioni, in riduzione rispetto al 31 Dicembre 2017 di € 9,8 milioni. La variazione è determinata dalla marginalità derivante dal Piano LED avviato alla fine di giugno 2016 sulla base di un accordo con Roma Capitale. Si segnala che nel corso del 2018 sono stati sostituiti 13.511 corpi illuminanti. Nel corso del 2019 verrà portato a completamento l’attività di trasformazione dei punti luce di tipo funzionale prevista dall’accordo, che ha subito un rallentamento, condiviso con Roma Capitale, dovuto alla revisione della temperatura colore e dell’indice di resa cromatica, riprogrammando così le trasformazioni delle armature di tipo artistico ed ornamentale principalmente ubicate nel centro storico.
Acea Produzione contribuisce all’aumento dell’EBITDA per complessivi € 10,1 milioni grazie all’aumento del margine energia del comparto della generazione idroelettrica che registra un incremento della produzione pari a circa il 12,5%, anche per il maggiore contributo degli impianti fluenti di Castel Madama, Mandela ed Orte (+ 10,8%), quello di S. Angelo (+ 30,0%) e del comparto di generazione termoelettrica che registra un significativo incremento (+ 80% rispetto allo scorso esercizio) a seguito del completamento della realizzazione dell’impianto di Tor di Valle.
L’organico medio si incrementa di 21 unità interamente riferibili ad areti.
Il risultato operativo risente in via principale dai maggiori accantonamenti di periodo (+ € 10,1 milioni) principalmente per rischi regolatori ed esodo e mobilità, compensati dalla minore componente di svalutazione crediti (- € 11,1 milioni) dovuto agli effetti prodotti dalle svalutazioni operate lo scorso anno in merito alla vicenda legata a Gala.
L’indebitamento finanziario netto si è attestato, al 31 Dicembre 2018, ad € 1.121,9 milioni evidenziando un incremento di € 85,2 milioni rispetto al 31 Dicembre 2017. Gli effetti sono principalmente da ricondurre al crescente volume di investimenti, all’incremento del pay out nonché alle dinamiche del cash flow operativo.
Gli investimenti si attestano a € 238,3 milioni e per quanto concerne areti sono riferiti agli interventi sulla rete AT, MT e BT oltre ad una serie di interventi di ampliamento delle reti MT e manutenzioni straordinarie sulle linee aeree. Gli investimenti realizzati da Acea Produzione si riferiscono prevalentemente ai lavori di revamping impiantistico della Centrale Idroelettrica di Mandela e per i lavori di estensione della rete del teleriscaldamento nel comprensorio di Mezzocammino nella zona sud di Roma.